現代はキャリア形成の時代です。年功序列賃金の時代には、会社が研修をすべてしてくれ、自動的に収入が増えていきました。しかし現代では、自分で自己投資をして資格やスキルを身に付けながらキャリア形成し収入を増やしていかなければなりません。こうしたキャリア形成を一方でしながら、他方で資産形成もしていくために、どんなスマートな資産形成スタイルが求められているのでしょうか。

次の図をみてください。これは｢資産形成のプラスサイクル｣のイメージです。まず図の右側のキャッシュフローですが、収入が入ってきたら節約し、節約した分の一部を必ず自己投資に回します。そうすると、自分の体の中に眠っていた能力、たとえばコンピュータを使いこなせるとか、英語が話せるとか、資格を取れるといったナレッジやスキルが顕在化、現実化してきて、キャリアという人的資産ができます(1)。そうすればそれを履歴書に書くことができ、それを企業が評価して収入が上がるというサイクルになります(2)。収入が増えれば、一部を貯蓄や投資に回して(3)、金融資産を増やしていくという戦略が取れます(4)。つまり、人的資産を増やして、金融資産を増やすというプラスのサイクルを作るわけです。

さて今度は逆の「資産形成のマイナスサイクル」です。まず収入が入ってきたら、節約せずについつい浪費をしてしまいます。たとえば20代後半くらいで少し仕事が安定してくると、年1～2回の海外旅行やブランド品、ペットなどにお金を使いたくなります。ペットで犬を1匹飼うだけで300万円前後はかかるという試算もあるのです。自分に投資をしないと潜在的なスキルやナレッジは人的資産にならないので、そのままだんだんお金が足りなくなり、貯蓄が減少し(1)、ローンを借りなければならなくなります(2)。
プラスサイクルかマイナスサイクルか。現在はこの差が極めて大きくなっています。人的資産と金融資産を車の両輪として形成していくプラスサイクルをとることが、現代ではきわめて大切だと思います。